中小企业融资情况调研报告
中小企业融资难是一个世界性难题，而中小企业在经济和社会发展中又起着重要作用，所以在当前世界金融危机和我国经济下降的历史背景下，要建设x县经济大县，解决其融资难的问题亦成为我县民营企业尤其是我县中小企业发展的当务之急。
我县中小企业融资现状和问题。要讨论中小企业融资的问题，首先明确中小企业的概念范围，只有在清晰的概念定义框架下才能更好的探讨中小企业融资问题。中小企业不是一个绝对的概念，而是一个相对大企业而言的概念。中小企业是一个合成词，是中型企业和小型企业的合称。在全国各地，大型企业寥寥无几，针对我先而言，没有真正意义上的大企业，所有的企业都应纳入中小企业的范畴。我先的民营企业目前票币缺少流动资金，企业无法进行新产品和市场开发，直接影响了企业的生产和经营。
经我们调研27个民营会员企业，缺少资金的企业21个，攻击达6230多万元，占调研企业数的77%，目前资金基本有保障的企业6个，站调研企业数的23%；
却固定资产、技改资金的企业5个，攻击3000万元，占调研企业数的18%，占缺少资金企业数量的28.5%，占总共资金缺口的41%；
缺少产品和市场开发资金的企业16个，攻击3230多万元，占调研企业数的82%，占缺少资金企业数量的72.5%，占总共资金缺口的59%。
我县中小企业融资的来源及特点。
中小企业自今年来源不外乎自筹、直接融资、间接融资、政府扶持等4中途径。由于企业类型和所处的发展阶段不同，所需的融资方式也不尽相同，对融资的需求有不同的规律性。在创办阶段，需要产权（自有）资金、或称股金、一般来自个人投资者和风险资金；
也需要商业银行以举债方式筹借少量资金；
有时仍要从个人投资者、风险资金和小企业投资企业等方面增加资金。在增长发展阶段，主要从商业银行及各种小企业投资公司、各种开发公司获得债务资金；
也会从前述渠道筹措产权资金，从投资公司、商业银行等筹集发展所需产权资金。但实际情况是中小企业的发展资金主要是源于间接融资——银行借贷、
在调研中我们发现在银行不能融资的原因有三类：一是：没有足够抵押担保的企业19个，占缺少资金企业数的90.4%；
二是：受行业限制，有抵押担保也不能融资的1个，占缺少资金企业数的1.8%；
三是企业能够融资，但企业认为银行的利息高，不划算，不愿意到银行融资，希望得到低息或无息贷款的1个，占缺少资金企业数的4.8%。
我县中小企业用款的特点。
中小企业用款一般都具有时间急、频率高、数额小的特点。国有商业银行信贷审批权限比较集中（有的商业银行规定，新增贷款客户必须由省级分行审批），一般基层营业机构没有自主决策权，加之上下管理链长，手里程序刚性，审批流程复杂、管理力量薄弱，难以适应中小企业资金需求特点。民间融资条件宽松，筹资成本相对降低。且民间融资无需资产担保抵押，手续简便，民间借贷成本与银行相差无多，因此，部分中小企业愿意从民间借贷。民间融资虽在一定程度上缓解了民营企业资金短缺的问题，保证了企业的正常生产经营，但因其利率过高、借贷手续不完备、对金融秩序的稳定产生较大的负面影响。
我县中小企业融资难的原因分析。
根据我县中小企业融资主要来源于银行，县就以银行和企业为分析对象浅谈一下企业融资难的原因。
企业自身的原因。1、家庭管理，集中管理。家庭企业是以血缘关系为基本纽带、以追求家庭利益为目标、以实际控制权为基本手段、以亲情第一为首要原则、以企业为组织形式的经济组织。家族企业在企业规模小的时候尚可，一旦企业上了规模，其决策上的家长制、用人上的唯亲性，都是现代企业制度的大敌。
2、财务报表反应是真。许多中小企业通过各种方式修饰财务报表，编制虚假财务报表，以求达到债权人投资者的信任，已成为较多普遍的现象，有的企业甚至存在三本财务账，在资产确认、计量、记录和报告中，认为因素未必真实原则。会计处理上通过虚增存货、虚增应收账款、人为增加企业资产；
违规操作，通过个人借款等手段转移企业财产、资金体外循环。误用会计政策，改变会计处理方法，只是资产计价失真，直接影响债权人和投资人的正确决策。同时企业的财务报未经审计确认，使行对企业报表的真实性难以判断，而企业授信、信用等级评定及贷款审批环节，其主要依据企业财务报表评价企业资金状况、经营结果和先进流量，企业评价不实、信贷资产潜在风险较大。
3、担保条件限制。中小企业的总资产规模偏小，往往缺乏足够的固定资产，着就使得商业银行在想中小企业贷款是抵押较困难，而担保条件不合格是中小企业难以获得贷款的最主要也是最常见的原因。中小企业难以提供合格的担保、抵押品，一是因为中小企业由于自身规模小，资产不良，难以提供符合要求的抵押品和找到有实力的担保单位；
二是因为抵押担保程序繁琐，费用较高，部分中心企业难以承受；
三是银行对贷款方式控制较严抵押物价值评估方法缺乏灵活性。对消息企业保证贷款控制较严，对抵押贷款，原则上不接受设备抵押，就算接受通用设备抵押，贷款成熟也是从严掌握；
四是中小企业总体资信状况欠佳。中小企业所从事的大部分是竞争充分的劳动密集型行业，产品竞争能力和市场营销决定着企业的兴衰与存亡，降低经营成本是企业成功制胜的关键，而 资金不足则困扰着中小企业的继续发展。二期因为管理层与经营层的问题，中小企业产品竞争策略要明显优于企业发展战略。而在企业发展战略问题上，忽视企业的研发能力和信誉建设。中小企业存在的市场风险和信用风险，决定了其信贷偿还能力较差。
（二）银行方面原因分析。
1、中小商业银行的越位经营。在我国目前以国有商业银行主体，股份制商业银行，农村信用社为补充的简介融资体系中，如果说国有商业银行因长期为大中型国有企业服务的市场定位和偏向大城市、大企业、大项目的“三大”发展战略之惯性使然，而忽略对民营，中小企业的服务尚情有可原的话，那么以服务中小企业为市场定位的股份制商业银行，城市商业银行等区域性中小金融机构受利益驱使，也重大轻小，厚“强”薄“弱”，将自身的信贷服务对象定位于大中型绩优企业，则无疑是明显的“越位”经营。从严格意义上讲，至今在我国众多的银行机构中还没有真正专门服务于小小企业的银行。
2、商业银行在管理与技术上“力不从心”。众所周知，中小企业设计各行业、各领域，而且发展阶段、所有制、产业的不同，存在着巨大的个体差异。而且目前国内个商业银行尚未建立起一套科学、完善、成熟的且专门针对中小企业的信用评级体系和管理办法及相应的管理评估系统，故难以准确、即使、完整地把握中小企业的资信状况、偿债能力和经营动态。而且中小企业数量众多，商业银行人员配置不够，个体工作量大。在分理处一级、信贷员配置少、管户数量多，信贷员职责从市场拓展、贷前调查、上报审批、贷后管理到清收转化，工作负荷重，束缚了他们市场开拓的手脚。
3、责任追究与激励机制“失调”。随着商业银行经营理念的不断成熟和改制、改造的需要，各行纷纷重点治“质”。对基层行考核总是“质量”当头，对新增贷款出现风险的行往往“杀无赦，斩立决”，颇有“一丑遮百俊”之势。同样，对不能如期收回贷款的信贷人员也一般严处，并对信贷责任人实现终身责任制，但当其按时收回贷款时却又很少重奖，甚至没有奖励。这些做法，无疑使基层经营者和信贷员心有余悸，抑制了其培育、扶持中小企业的热情和积极性。“不求有功，但求无过”成为普遍心态。如目前虽已开放了贷款利率上限，但大多数基层行与信贷员放款时首先考虑的还是要确保贷款的绝对安全，不可能因为利率浮动幅度扩大能够给银行带来更高的利益去冒更大的风险，所以现行的考核激励机制使利率浮动幅度扩大政策失去了发挥效应的基础。
4、商业银行对中小企业发放贷款的成本高、风险大。金融业是特殊行业，经营的是资金这样一种特殊的商品，因此安全性、赢利性、流动性是商业银行的基本经营原则。并将安全性置于首位。国家对金融业制定了以较为严格的经营规则，保证商业银行资金的安全性、有效性及流动性，以有效避免金融危机给整个国民经济及社会带来的不利后果。金融理论认为，信贷市场是一个存在严重信息不对称的市场。中小企业所涉及的多为劳动密集型的竞争性行业，稳定性差，企业淘汰率高，加上财务报表不规范，银行对中小企业实际的经营状况和将来的赢利前景难以做出准确的判断。而商业银行将投资的安全性作为经营的基本原则，越来越追求马可茨式的有效投资边界，即在既定收益下的风险最小化或既定风险下的收益最大化。因此商业银行对中小企业贷款的态度并非不愿为，也非政策不允许，而是不敢为。
一般来说，中小企业借贷的特点是每笔贷款金额小、期限短，时效性、随意性大。商业银行对中小企业贷款从建立信贷关系、调查、审查、发放、贷后检查和贷后管理，需花费大量的人力和财力。据测算：中小企业贷款成本大约为大型企业的5倍。
现在有不少理论工作者和政府部门指责商业银行在贷款上“嫌贫爱富“，对一般性中小企业贷款支持不积极，把中小企业融资难归于商业银行不贷款，其实，这是一种无视商业银行本质，脱离客观实际的外行话。
姐姐中小企业融资难的思路和建议
虽然中小企业在融资问题上存在着许多现实原因，也非短期内所能解决，但随着中小企业的迅速发展，政府应为中小企业融资搭建平台，建立有利于中小企业融资的外部环境，商业银行业必须对中小企业实施积极的信贷导向政策，努力为中小企业提供融资支持。下面综合中小企业融资难的问题，主要就商业银行和政府的角度谈一下解决融资难的问题的方法。
（一）、进一步提高解决中小企业融资难的重要性和紧迫性的认识。中小企业在充当经济增长主体、创造就业机会以及优化调整产业结构方面的独特功能为中国所认可，因此支持中小企业发展，不仅是商业银行当前扩大资产规模和赢利总量的现实需要，也是商业银行为奖励培育金融资源和扩大中型客户，实现可持续发展的必由之路，还是实现社会稳定、经济可持续发展的客观要求。通过提高认识，进一步增强政府部门、财税部门、中央银行、商业银行切实解决中小城市企业融资难问题的责任心和积极性。
（二）、具体问题具体分析。不同类型、不同行业的中小企业具有不同的融资特点，一是政府和银行要在正常和时间操作中体现区别对待，其政策扶持的重点是有产品、有市场、有发展前景的符合国家产业政策的中小企业。对于污染环境、能源消耗高、质量低劣的中小企业，政府下决心采取必要的措施予以关闭。银行要根据国家产业政策调整的方向对部分经济过热的行业、夕阳产业和国家调控行业实行信贷退出，并根据企业的发展状况，在必要时予以清收。二是对于处于创业初期的中小企业，财税部门应给予减免营业税和所得税，政府部门应根据本地实际情况出台相关扶持中小企业发展的政策，增强中小企业的原始资本积累能力。银行应积极规范面筋借贷行为，积极支持和引导中小企业向亲属朋友等筹借生产经营资金，以解决中小企业自筹资金困难。
（三）、建立中小企业信用评价机构，健全信用制度。该机构可由人行牵头，汇集商业银行、工商、经贸、司法、税务等部门，对中小企业的合同信用、质量信用、劳动信用、环保信用、纳税信用、司法信用及企业法定代表人个人信息进行全面评价，以解决在融资问题中的信息不对称以致产生“逆向风险”和“道德风险”，同时也可减少商业银行贷款审查的难度和监督成本，减少交易的相关费用。逐步碱理中小企业良好的信用环境和秩序。
（四）、价款金融产品创新和加强金融服务。
1、商业银行应实施产品创新和服务创新、拓展金融渠道、努力满足中小企业全方位、多层次的金融产品和服务需求。对产品有市场有一定资产规模、科技含量高、效益好的中小企业可适当放宽贷款条件、扩大授信额度，对信用等级优良的中小企业可允许发放部分信用贷款。选择资信良好、产品供销状况稳定的企业，签发使用商业承兑汇票、办理贴现、转贴现和再贴现业务、价款企业资金周转，办理保付代理、包买票据、福费延等业务，以适应国内外统一市场的发展和企业多层次融资要求。
2、加强金融服务，增加信贷有效投入，建立一套符合当前实际的中小企业信用等级评级授信体系。严格掌握好中小企业第一还款来源，根据现金流量情况掌握贷款，开发适应中小企业业务发展的信贷业务品种，并简化审批环节和审批手续。
（五）、建立和完善中小企业担保机构。该担保机构可以是政策性，也可以是盈利性的；
可以有政府出资，也可以鼓励社会资本投资创办，也可以由政府和企业共同出资组建。该机构应明确服务对象和担保范围，加你了评估和决策程序，制定风险防范措施。对该机构的设立与运行，政府应给予积极支持，减免相关税费及工商登记费等，使其能更好的为中小企业融资担保。
中小企业融资情况调研报告
中小企业融资难是一个世界性难题，而中小企业在经济和社会发展中又起着重要作用，所以在当前世界金融危机和我国经济下降的历史背景下，要建设x县经济大县，解决其融资难的问题亦成为我县民营企业尤其是我县中小企业发展的当务之急。
我县中小企业融资现状和问题。要讨论中小企业融资的问题，首先明确中小企业的概念范围，只有在清晰的概念定义框架下才能更好的探讨中小企业融资问题。中小企业不是一个绝对的概念，而是一个相对大企业而言的概念。中小企业是一个合成词，是中型企业和小型企业的合称。在全国各地，大型企业寥寥无几，针对我先而言，没有真正意义上的大企业，所有的企业都应纳入中小企业的范畴。我先的民营企业目前票币缺少流动资金，企业无法进行新产品和市场开发，直接影响了企业的生产和经营。
经我们调研27个民营会员企业，缺少资金的企业21个，攻击达6230多万元，占调研企业数的77%，目前资金基本有保障的企业6个，站调研企业数的23%；
却固定资产、技改资金的企业5个，攻击3000万元，占调研企业数的18%，占缺少资金企业数量的28.5%，占总共资金缺口的41%；
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少产品和市场开发资金的企业16个，攻击3230多万元，占调研企业数的82%，占缺少资金企业数量的72.5%，占总共资金缺口的59%。
我县中小企业融资的来源及特点。
中小企业自今年来源不外乎自筹、直接融资、间接融资、政府扶持等4中途径。由于企业类型和所处的发展阶段不同，所需的融资方式也不尽相同，对融资的需求有不同的规律性。在创办阶段，需要产权（自有）资金、或称股金、一般来自个人投资者和风险资金；
也需要商业银行以举债方式筹借少量资金；
有时仍要从个人投资者、风险资金和小企业投资企业等方面增加资金。在增长发展阶段，主要从商业银行及各种小企业投资公司、各种开发公司获得债务资金；
也会从前述渠道筹措产权资金，从投资公司、商业银行等筹集发展所需产权资金。但实际情况是中小企业的发展资金主要是源于间接融资——银行借贷、
在调研中我们发现在银行不能融资的原因有三类：一是：没有足够抵押担保的企业19个，占缺少资金企业数的90.4%；
二是：受行业限制，有抵押担保也不能融资的1个，占缺少资金企业数的1.8%；
三是企业能够融资，但企业认为银行的利息高，不划算，不愿意到银行融资，希望得到低息或无息贷款的1个，占缺少资金企业数的4.8%。
我县中小企业用款的特点。
中小企业用款一般都具有时间急、频率高、数额小的特点。国有商业银行信贷审批权限比较集中（有的商业银行规定，新增贷款客户必须由省级分行审批），一般基层营业机构没有自主决策权，加之上下管理链长，手里程序刚性，审批流程复杂、管理力量薄弱，难以适应中小企业资金需求特点。民间融资条件宽松，筹资成本相对降低。且民间融资无需资产担保抵押，手续简便，民间借贷成本与银行相差无多，因此，部分中小企业愿意从民间借贷。民间融资虽在一定程度上缓解了民营企业资金短缺的问题，保证了企业的正常生产经营，但因其利率过高、借贷手续不完备、对金融秩序的稳定产生较大的负面影响。
我县中小企业融资难的原因分析。
根据我县中小企业融资主要来源于银行，县就以银行和企业为分析对象浅谈一下企业融资难的原因。
企业自身的原因。1、家庭管理，集中管理。家庭企业是以血缘关系为基本纽带、以追求家庭利益为目标、以实际控制权为基本手段、以亲情第一为首要原则、以企业为组织形式的经济组织。家族企业在企业规模小的时候尚可，一旦企业上了规模，其决策上的家长制、用人上的唯亲性，都是现代企业制度的大敌。
2、财务报表反应是真。许多中小企业通过各种方式修饰财务报表，编制虚假财务报表，以求达到债权人投资者的
信任，已成为较多普遍的现象，有的企业甚至存在三本财务账，在资产确认、计量、记录和报告中，认为因素未必真实原则。会计处理上通过虚增存货、虚增应收账款、人为增加企业资产；
违规操作，通过个人借款等手段转移企业财产、资金体外循环。误用会计政策，改变会计处理方法，只是资产计价失真，直接影响债权人和投资人的正确决策。同时企业的财务报未经审计确认，使行对企业报表的真实性难以判断，而企业授信、信用等级评定及贷款审批环节，其主要依据企业财务报表评价企业资金状况、经营结果和先进流量，企业评价不实、信贷资产潜在风险较大。
3、担保条件限制。中小企业的总资产规模偏小，往往缺乏足够的固定资产，着就使得商业银行在想中小企业贷款是抵押较困难，而担保条件不合格是中小企业难以获得贷款的最主要也是最常见的原因。中小企业难以提供合格的担保、抵押品，一是因为中小企业由于自身规模小，资产不良，难以提供符合要求的抵押品和找到有实力的担保单位；
二是因为抵押担保程序繁琐，费用较高，部分中心企业难以承受；
三是银行对贷款方式控制较严抵押物价值评估方法缺乏灵活性。对消息企业保证贷款控制较严，对抵押贷款，原则上不接受设备抵押，就算接受通用设备抵押，贷款成熟也是从严掌握；
四是中小企业总体资信状况欠佳。中小企业所从事的大部分是竞争充分的劳动密集型行业，产品竞争能力和市
场营销决定着企业的兴衰与存亡，降低经营成本是企业成功制胜的关键，而 资金不足则困扰着中小企业的继续发展。二期因为管理层与经营层的问题，中小企业产品竞争策略要明显优于企业发展战略。而在企业发展战略问题上，忽视企业的研发能力和信誉建设。中小企业存在的市场风险和信用风险，决定了其信贷偿还能力较差。
（二）银行方面原因分析。
1、中小商业银行的越位经营。在我国目前以国有商业银行主体，股份制商业银行，农村信用社为补充的简介融资体系中，如果说国有商业银行因长期为大中型国有企业服务的市场定位和偏向大城市、大企业、大项目的“三大”发展战略之惯性使然，而忽略对民营，中小企业的服务尚情有可原的话，那么以服务中小企业为市场定位的股份制商业银行，城市商业银行等区域性中小金融机构受利益驱使，也重大轻小，厚“强”薄“弱”，将自身的信贷服务对象定位于大中型绩优企业，则无疑是明显的“越位”经营。从严格意义上讲，至今在我国众多的银行机构中还没有真正专门服务于小小企业的银行。
2、商业银行在管理与技术上“力不从心”。众所周知，中小企业设计各行业、各领域，而且发展阶段、所有制、产业的不同，存在着巨大的个体差异。而且目前国内个商业银行尚未建立起一套科学、完善、成熟的且专门针对中小企业
的信用评级体系和管理办法及相应的管理评估系统，故难以准确、即使、完整地把握中小企业的资信状况、偿债能力和经营动态。而且中小企业数量众多，商业银行人员配置不够，个体工作量大。在分理处一级、信贷员配置少、管户数量多，信贷员职责从市场拓展、贷前调查、上报审批、贷后管理到清收转化，工作负荷重，束缚了他们市场开拓的手脚。
3、责任追究与激励机制“失调”。随着商业银行经营理念的不断成熟和改制、改造的需要，各行纷纷重点治“质”。对基层行考核总是“质量”当头，对新增贷款出现风险的行往往“杀无赦，斩立决”，颇有“一丑遮百俊”之势。同样，对不能如期收回贷款的信贷人员也一般严处，并对信贷责任人实现终身责任制，但当其按时收回贷款时却又很少重奖，甚至没有奖励。这些做法，无疑使基层经营者和信贷员心有余悸，抑制了其培育、扶持中小企业的热情和积极性。“不求有功，但求无过”成为普遍心态。如目前虽已开放了贷款利率上限，但大多数基层行与信贷员放款时首先考虑的还是要确保贷款的绝对安全，不可能因为利率浮动幅度扩大能够给银行带来更高的利益去冒更大的风险，所以现行的考核激励机制使利率浮动幅度扩大政策失去了发挥效应的基础。
4、商业银行对中小企业发放贷款的成本高、风险大。金融业是特殊行业，经营的是资金这样一种特殊的商品，因此安全性、赢利性、流动性是商业银行的基本经营原则。并
将安全性置于首位。国家对金融业制定了以较为严格的经营规则，保证商业银行资金的安全性、有效性及流动性，以有效避免金融危机给整个国民经济及社会带来的不利后果。金融理论认为，信贷市场是一个存在严重信息不对称的市场。中小企业所涉及的多为劳动密集型的竞争性行业，稳定性差，企业淘汰率高，加上财务报表不规范，银行对中小企业实际的经营状况和将来的赢利前景难以做出准确的判断。而商业银行将投资的安全性作为经营的基本原则，越来越追求马可茨式的有效投资边界，即在既定收益下的风险最小化或既定风险下的收益最大化。因此商业银行对中小企业贷款的态度并非不愿为，也非政策不允许，而是不敢为。
一般来说，中小企业借贷的特点是每笔贷款金额小、期限短，时效性、随意性大。商业银行对中小企业贷款从建立信贷关系、调查、审查、发放、贷后检查和贷后管理，需花费大量的人力和财力。据测算：中小企业贷款成本大约为大型企业的5倍。
现在有不少理论工作者和政府部门指责商业银行在贷款上“嫌贫爱富“，对一般性中小企业贷款支持不积极，把中小企业融资难归于商业银行不贷款，其实，这是一种无视商业银行本质，脱离客观实际的外行话。
姐姐中小企业融资难的思路和建议
虽然中小企业在融资问题上存在着许多现实原因，也非
短期内所能解决，但随着中小企业的迅速发展，政府应为中小企业融资搭建平台，建立有利于中小企业融资的外部环境，商业银行业必须对中小企业实施积极的信贷导向政策，努力为中小企业提供融资支持。下面综合中小企业融资难的问题，主要就商业银行和政府的角度谈一下解决融资难的问题的方法。
（一）、进一步提高解决中小企业融资难的重要性和紧迫性的认识。中小企业在充当经济增长主体、创造就业机会以及优化调整产业结构方面的独特功能为中国所认可，因此支持中小企业发展，不仅是商业银行当前扩大资产规模和赢利总量的现实需要，也是商业银行为奖励培育金融资源和扩大中型客户，实现可持续发展的必由之路，还是实现社会稳定、经济可持续发展的客观要求。通过提高认识，进一步增强政府部门、财税部门、中央银行、商业银行切实解决中小城市企业融资难问题的责任心和积极性。
（二）、具体问题具体分析。不同类型、不同行业的中小企业具有不同的融资特点，一是政府和银行要在正常和时间操作中体现区别对待，其政策扶持的重点是有产品、有市场、有发展前景的符合国家产业政策的中小企业。对于污染环境、能源消耗高、质量低劣的中小企业，政府下决心采取必要的措施予以关闭。银行要根据国家产业政策调整的方向对部分经济过热的行业、夕阳产业和国家调控行业实行信贷
退出，并根据企业的发展状况，在必要时予以清收。二是对于处于创业初期的中小企业，财税部门应给予减免营业税和所得税，政府部门应根据本地实际情况出台相关扶持中小企业发展的政策，增强中小企业的原始资本积累能力。银行应积极规范面筋借贷行为，积极支持和引导中小企业向亲属朋友等筹借生产经营资金，以解决中小企业自筹资金困难。
（三）、建立中小企业信用评价机构，健全信用制度。该机构可由人行牵头，汇集商业银行、工商、经贸、司法、税务等部门，对中小企业的合同信用、质量信用、劳动信用、环保信用、纳税信用、司法信用及企业法定代表人个人信息进行全面评价，以解决在融资问题中的信息不对称以致产生“逆向风险”和“道德风险”，同时也可减少商业银行贷款审查的难度和监督成本，减少交易的相关费用。逐步碱理中小企业良好的信用环境和秩序。
（四）、价款金融产品创新和加强金融服务。
1、商业银行应实施产品创新和服务创新、拓展金融渠道、努力满足中小企业全方位、多层次的金融产品和服务需求。对产品有市场有一定资产规模、科技含量高、效益好的中小企业可适当放宽贷款条件、扩大授信额度，对信用等级优良的中小企业可允许发放部分信用贷款。选择资信良好、产品供销状况稳定的企业，签发使用商业承兑汇票、办理贴现、转贴现和再贴现业务、价款企业资金周转，办理保付代
理、包买票据、福费延等业务，以适应国内外统一市场的发展和企业多层次融资要求。
2、加强金融服务，增加信贷有效投入，建立一套符合当前实际的中小企业信用等级评级授信体系。严格掌握好中小企业第一还款来源，根据现金流量情况掌握贷款，开发适应中小企业业务发展的信贷业务品种，并简化审批环节和审批手续。
（五）、建立和完善中小企业担保机构。该担保机构可以是政策性，也可以是盈利性的；
可以有政府出资，也可以鼓励社会资本投资创办，也可以由政府和企业共同出资组建。该机构应明确服务对象和担保范围，加你了评估和决策程序，制定风险防范措施。对该机构的设立与运行，政府应给予积极支持，减免相关税费及工商登记费等，使其能更好的为中小企业融资担保。
（六）、鼓励建立发展为中小融资服务的中介机构。美国中小企业找银行贷款并不难，经调查，原来美国有很多的企业融资方式、融资使用的一系列服务，尤其他们会告诉企业怎样才能更容易获得银行的贷款。现在国内的大多数中小企业都是拿着商业计划书直接找银行，根本不了解银行的有关贷款准则，往往导致大量的无效劳动。因此，建立中小企业融资中介，在银企之间搭起沟通的桥梁，有助于中小企业更好的从银行融资。
中小企业融资状况调研
一、中小企业融资困难之表现
（一）表现在银行贷款方面，就是银行对于中小企业的风险状况缺乏有效的识别手段。中央银行取消贷款浮动的上限之后，商业银行完全可以充分运用利率浮动手段对不同风险状况的中小企业进行贷款定价，同时中央银行的信贷政策也鼓励商业银行增加对中小企业的贷款，改善中小企业贷款市场。但是各商业银行出十安全性考虑，即使成立了中小企业信贷部，但还是普遍集中力量抓大客户而不愿向小企业放贷，导致大企业锦上添花有余、小企业雪中送炭不足。另外，中小企业贷款难实际上也反映了目前商业银行贷款考核上的另外一个问题，那就是对国有企业和民营企业是否享有同样国民待遇问题。中小企业通常是民营企业，现在尽管在正式的法律法规中并没有对民营企业和国有企业的歧视，但是在实际操作中，如果信贷人员对国有企业的贷款出现问题，可能会被视为“肉烂在锅里”；
如果信贷人员对民营企业的贷款出现问题，往往可能会被视为有私下的内幕交易和利益输送。这种观念往往使得部分信贷人员对拓展中小企业贷款市场持犹豫态度。
（二）表现在直接融资方面，就是现有的资本市场无法满足中小企业的融资需求。2004年5月27日，深圳证券交易所设立的中小企业板块正式运作，对我国多层次资本市场的建设、中小企业的融资和创业投资的发展都有重要意义，这无疑为中小企业的股权融资开辟了专门的市场。然而其定位为高成长型企业的上市融资需要。
同时，深圳证券交易所设立中小企业板块实施方案中指出：中小企业板块运行所遵循的法律、法规和部门规章，与主板市场相同；
中小企业板块的上市公司符合主板市场的发行上市条件和信息披露要求。另外，对中小企业板块还有着更为严格的公司监管制度即：针对中小企业板块上市公司股本较小的共性特征，实行比主板市场更为严格的信息披露制度。
由此可见，即使有了二板市场，较高的监管要求与上市条件使其还是只能满足少数渴望融资的中小企业需求，不可能成为中小企业的主要融资渠道。
内蒙古自治区中小企业融资现状调研报告（摘要）
作者：民建内蒙古区委《中小企业融资问题》课题组 来源：2007-01-25 16:12:34
近年来，内蒙古自治区中小企业有了长足的发展，其整体素质和对国民经济的贡献率在不断提高，特别是在社会经济协调发展，扩大就业，满足人们多样化的需求，实现社会专业化分工，以及技术创新，扩大出口和培育企业家等方面都发挥着不容忽视和不可替代的巨大作用。
然而，资金紧张、融资不畅，已成为制约我区中小企业进一步发展的主要因素。探讨我区中小企业融资困难的根本原因，提出相应的解决方案，从而改变其融资困难的现状，对促进我区中小企业健康发展以及推动我区经济快速健康发展具有重要的实际意义。为此，民建内蒙古区委组织力量，在对新疆、青海、陕西三个西部省区中小企业融资困难问题及其解决思路、对策进行实地考察、借鉴以及对我区中小企业相对密集的呼和浩特市、包头市中小企业融资问题进行调查了解和深入分析的基础上，提出了若干解决问题的思路和对策，形成本调研报告。
在调研报告的第一部分“我区中小企业融资的现状”中，通过分析调研数据，发现我区中小企业融资普遍存在融资渠道单
一、缺乏为中小企业服务的中小金融机构等六个方面的困难和问题。调查显示，我区近六成中小企业对本地的融资环境并不满意。
调研报告的第二部分对我区中小企业融资难的原因做了探析。指出有些专家学者把中小企业融资难的问题仅仅归咎于银行的观点是不全面的，认为还应当从中小企业自身原因以及体制政策环境原因等方面去考察和分析。报告对这些原因一一作了归纳和分析。
针对我区中小企业融资普遍存在的困难、问题以及主要原因，本调研报告的第三部分从中小企业自身建设、银行改革以及政策制度建设等三个方面提出了解决问题的若干建议。
一、关于中小企业自身建设方面认为应当着力于：
1.规范企业公司治理结构。
2.完善企业财务管理制度。
3.强化信用观念，构筑良好的银企关系。
4.改变融资观念，加强融资管理，拓宽融资渠道。
二、关于银行改革方面
1.银行应当认识开展中小企业贷款的重要性。
2.金融机构应改进和完善信贷融资管理体制。
3.建立符合中小企业实际的信贷指标评价体系，开展联合担保等贷款新品种。
4.充分合理利用利率手段，探索对中小企业贷款的风险定价机制。
5.金融机构应加快金融创新步伐，不断推出新的信用工具和业务。
三、关于政策制度建设方面
首先，应当深化融资体制改革，拓宽中小企业融资渠道，建立健全中小企业金融支持体系。包括12条具体建议：
（1）建立中小企业融资体系。
（2）培养符合条件的中小企业，使其到证券市场直接融资。
（3）加强国有商业银行对中小企业的金融服务。
（4）开展金融创新，增加中小企业融资渠道和方式。
（5）推动民间资金进入中小企业，有效拓宽中小企业融资渠道。
（6）进一步培育和完善信用担保市场，使中小企业担保机构发挥更大的作用。
（7）进一步壮大风险投资基金，支持高科技企业、新兴企业的发展。
（8）进一步发展货币市场，扩大中小企业间接融资。
（9）发展融资租赁，为企业长期融资提供便利。
（10）尝试风险信贷渠道，开展权益资本抵押贷款。
（11）加大财政支持力度，强化中小企业发展基金的引导功能。
（12）引入和发展中小银行。
其次，应当完善相关制度，推进中小企业信用建设。包括：
（1）构建完善的社会信用体系。
（2）建立统一的企业信用制度，有效规范中小企业信用评估和中介机构的征信行为。
（3）进一步加强法制建设，为创造良好的信用提供法律保障。
（4）建立健全中小企业财务、会计制度，建立完善的会计报表账簿体系，提高企业财务状况的透明度和会计报表的可信度。
第三，应当建立健全中介服务体系。
第四，为克服中小企业融资瓶颈创造条件，建议设立中小企业局，强化政府职能，促进中小企业发展。中小企业局可以考虑设立两个部门：
（1）充分发挥政府的引导和推动作用，建立中小企业融资工作议事协调部门。
（2）学习国际经验，建立中小企业局政策性贷款部门。并概要地介绍了目前美国中小企业局提供贷款的四种形式。
合肥破解中小企业融资难调研报告
合肥作为后发的省会城市，正面临着工业化、城镇化、信息化、市场化、国际化的严峻挑战，正处于厚积薄发、加快崛起的关键阶段，坚持走工业化发展之路，是合肥市在当前形势下的必然选择。加快工业化进程，就必须大力发展“铺天盖地”的中小企业。但目前，中小企业在发展加快的过程中尚面临诸多困难，其中融资难问题就是瓶颈之一，破解融资难问题已刻不容缓。
一、中小企业在工业立市战略中的地位
2005年8月，合肥市委市政府抓住中部崛起的战略机遇，审时度势，确立了“工业立市”战略，并制定了《关于优先加快工业发展的行动纲领》，这一战略的确立，从根本上解决了合肥发展的方向和方式问题，取得了丰硕成果。2005年—2009年，我市规模以上企业从600户增加到1761户；
规模以上工业总产值从843.1亿元增加到2749.2亿元，年均增长34.4%；
实现增加值由263.7亿元增加到767.5亿元，年均增长25.4%。2009年工业占全市经济比重超过40%，对经济增长的贡献率为56.3%。
合肥工业的加快崛起，离不开大企业的“领跑”，更离不开广大中小企业的强力助推。近年来，以民营经济为主体的中小企业快速发展壮大，成为我市经济发展中最具活力和创新力的生力军。2009年，全市规模以上中小企业完成工业总产值1951.98亿元，同比增长28.5%；
实现工业增加值（GDP）566.2亿元，占全市工业的73.8%；
实现利税133.56亿元，同比增长30.1%，占全市工业的74.9%；
就业人数23.04万人，同比增长16.2%，占全市工业的77.3%。据省政府研究室披露，去年我省中小企业对国民经济贡献50%的税收、60%的GDP、66%的发明专利、70%的进出口额、74%的技术创新，80%的城镇就业、82%的新产品开发，中小企业迸发出强大的生命力。因此，加快工业化进展，必须加大对中小企业发展的支持，解决中小企业发展中的问题，这是实现合肥又好又快发展的必然要求，是加快合肥经济圈发展和皖江城市带承接产业转移的内在要求，更是合肥工业做大做强、进一步夯实现代工业基础的重要措施，对于推动“工业立市”战略意义重大。
二、中小企业融资现状
“十一五”以来，我市把支持中小企业发展作为工业立市的重要组成部分，相继采取了一系列措施，出台了扶持政策，加大了融资力度，通过银企对接和实施信用担保等方式，放大企业的融资空间，增强企业融资能力，护航能力明显增强。一是抓银企对接。多层次、分类别举办县区专场、商业银行专场、行业协会专场银企对接活动，近年来共举行86场次，组织推荐了3025户中小企业参加，签约项目912个，签约金额357.2亿元，落实各类贷款305.6亿元。二是建立政银沟通协调机制。建立了市政府与人行合肥中心支行、在肥商业银行联席会议制度，定期研究解决中小企业融资瓶颈问题，建立解决中小企业融资长效机制。三是组织融资小分队开展融资对接。组织融资小分队先后深入工业园区、工业聚集区和创业基地，推动金融机构、担保公司与中小企业零距离接触、面对面沟通、一对一服务，近两年，共帮助525户企业对接融资需求6.7亿元。四是抓优质企业、项目推介。近年会同人行合肥中心支行推介五批计1900余户中小企业，新增贷款123亿元。五是实施“滨湖春晓”中小企业集合资金信托计划和大力发展小额贷款公司。发行两期“滨湖春晓”中小企业集合资金2.5亿元，支持近百家中小民营企业加快发展。全市共申报成立小额贷款公司73家，目前已开业31家，已发放小额贷款3102笔，贷款总额43亿元。六是打造中小企业
金融超市网上平台。开通合肥市中小企业金融超市网，打造永不落幕的银企平台，着力解决中小企业融资信息不对称问题，促进金融超市成为银政企对接平台、金融产品的导购员、金融知识的大课堂。目前金融超市共有70余家金融机构，400余种金融产品在网上展示，为全市中小企业提供有效金融信息服务。
通过上述措施，我市诸多中小企业受益匪浅，例如：合肥常青机械制造有限公司就是通过贷款30万元逐步成长为江汽最大的汽车零部件配套厂家，2009年固定资产总额超过2亿元，销售收入近8亿元，安排2052名员工就业，上缴税收1500万元。安徽利华塑料科技有限公司原来由于资金困难，企业产值一直在500万元左右徘徊，60万元的担保贷款造就了我市最有发展潜力的家电配套企业，如今的利华科技已经成为拥有四家子公司、2009年企业销售收入超过3亿元的大型家电配套企业、合肥创新型试点企业。事实证明，只要把资金配置到位，在做大做强和提升产业结构中就会有一大批中小企业脱颖而出。
虽然融资难的问题已在一定程度上得到缓解，但是，我市中小企业产业结构层次整体仍然较低，融资难、贷款难、担保难等仍然是当前制约我市中小企业发展较为突出的问题。具体表现在：
（一）融资渠道单一。总体来看，中小企业可以选择银行贷款、资本市场公开融资和私募融资等三种渠道，但目前我市中小企业融资过分依赖商业银行贷款的现象比较突出；
中小企业发行债权等直接融资方式门槛过高。
（二）融资结构不合理。目前，我市对中小企业贷款形式主要有几种：一是以土地和优良设备为抵押的抵押贷款；
二是众多企业为某一企业联合担保。从调查情况看，绝大多数融资成功的基本是靠土地为资本以抵押担保的形式做贷款。在借款期限方面，银行对中小企业贷款几乎全部是1年期以内短期流动资金贷款，以固定资产投资进行科技开发为目的长期贷款很少，严重影响着中小企业技术改造、规模扩张和做大做强。这也是导致项目资金挤占流动资金的根本原因。
（三）融资成本较高。企业的融资成本包括利息支出和相关筹资费用。与大中型企业相比，中小企业在借款方面不仅与优惠利率无缘，而且银行在向中小企业发放贷款时一般都要在基准贷款利率基础上上浮一定比例，以弥补部分贷款风险，因此中小企业的贷款利率高于市场平均水平。同时，由于银行对中小企业的贷款还需要进行固定资产抵押登记、信用评估、财务审计，不仅手续繁杂，而且为寻求担保或抵押等，企业还要付出诸如担保费、抵押资产评估等相关费用。
三、融资难的主要原因
合肥市工商联对全市中小企业融资难问题进行的问卷调查表明，有60%的中小企业认为资金紧张，其中融资成本高、渠道不畅是重要因素。接受调查的企业中70%有融资需求，资金缺口在30%以上的占到了三成以上。我市中小企业融资难的问题由来已久，既有政策方面、历史方面、体制方面的原因，也有中小企业本身自身存在的原因。主要包括以下方面：
（一）从政策环境来看。当前支持中小企业融资的政策体系尚不完善。虽然近几年来，国家和各级政府针对中小企业融资难的问题，相继出台了一些政策措施，但尚未形成完整、规范的支持中小企业融资发展的金融政策法规体系，有些已出台的政策措施落实不到位。特别是在直接融资、民间借贷等方面，我市相关政策存在着管得过死、执行不活、开创不够等情况，也加剧了中小企业的融资困境。
（二）从银行方面来看。第一，为加强内部风险控制和管理，金融机构采取了各种措施，如制定金融机构资本金充足率、不良资产率等考核指标，实施信贷管理权限上收、贷款评审责任制等，形成对中小企业的“惜贷”和对大企业、大项目的“青睐”现
象，使银行贷款向大企业、大项目集中。第二，从银行的经营管理角度讲，由于中小企业经营规模较小，导致银行对中小企业放贷所发生的单位交易成本，远比放贷给大企业高，为了达到贷款上的规模效益，银行更乐意放贷给大型企业。另外，银行也面临着经营风险，银行放贷的风险由于中小企业信用度低而加大。特别在商业银行的贷款机制中，明确放贷责任终生追究，薪酬与不良贷款比例挂钩，造成放贷给大企业，即使贷款产生问题，也容易从道德风险方面讲清道理，避免或减轻责任，但如果贷款给中小企业特别是民营企业，却难以从道德风险层面予以厘清，加大职业风险。因此，银行对中小企业放贷更加谨慎。第三，银行贷款的门槛较高。商业银行在评定发放贷款的标准中，其设定就很不利于中小企业融资，沿用的是对大型企业贷款标准评价和操作流程，忽视二者差异，并采用同样标准，使中小企业空望其门。
（三）从金融服务体系来看。目前，合肥市为中小企业提供专门融资服务的机构不健全。一是缺少切实面向中小企业服务的金融机构，城市商业银行原来是面向民营企业和中小企业的，但由于资金、服务水平、项目有限，迫使它也逐步走向严格，限制了中小企业的融资。区域性的中小金融机构发展不规范，不能真正面向中小企业。而以国有商业银行为主导的“大金融”很难满足“数量少，批次多”的中小企业的融资需求。直接融资方面，资本市场发育不完善。目前我国资本市场单一的结构层次严重制约了资本市场效率和功能的发挥，造成了中小企业融资难的普遍现象。同时，我市中小企业信用担保体系还不完善，担保机构和再担保机构数量不足，运作不够规范。此外，缺乏为中小企业贷款服务的社会化资信评估、资产评估、投融资咨询、资产重组和改制、企业管理诊断等咨询机构。
（四）从中小企业自身来看。中小企业抗风险能力弱、经营变数高、生命周期短，不太符合银行稳健经营的原则，这是导致一些银行对中小企业“惜贷”、“慎贷”的重要原因。第一，管理模式落后。合肥市大多数中小企业是家族企业，单一的家族式管理甚至是家长式管理，增大了企业的生产经营风险。第二，经营不确定。中小企业大多因为规模小、固定资产少，应对市场风险能力弱，增加了投资预期的不确定性。第三，资产状况存在较大缺陷。金融机构在实际操作中往往要求企业用固定资产来抵押，同时对抵押物的选择一般仅限于土地、设备、房地产的所有权或使用权。合肥中小企业普遍具有经营规模小，固定资产少，土地、房产等抵押物不足的特点，提供一定数量和质量实物用于贷款抵押难度较大。第四，信誉状况不佳。许多中小企业财务管理和会计制度不健全，成本核算、资金使用、利润分配不规范，财务报表真实性差、信誉度低、信息不透明，银行及其它金融机构很难掌握他们的实际经营状况，致使银行抑制了向其贷款的积极性。
四、解决中小企业融资难的若干建议
解决中小企业融资难问题，必须以科学发展观为指导，按照金融和经济发展规律的内在要求，以经济体制尤其是金融体制改革为突破口，以政府为主导，充分发挥金融机构、行业组织和企业等各方面的积极性，构建一个完整、高效的中小企业融资管理、服务和促进体系。
（一）加大扶持力度，发挥政府在中小企业融资中的引导作用
基于中小企业在促进经济增长、扩大就业等方面的重要作用和在融资方面的制度缺陷，政府应加大对中小企业的融资支持。一是从政策层面进一步加大扶持中小企业发展的力度并形成机制。2009年，国务院出台了《关于进一步促进中小企业发展的若干意见》，2010年5月13日，又出台了《国务院关于鼓励和引导民间投资健康发展的若干意见》，把促进中小企业发展提升到国家战略的层面。我市要认真贯彻落实，并制定完善地方性扶持和配套政策。要通过财政资金贴息扶持办法，直接介入中小企业的融资活动，支持技术含量高、市场需求大的项目和活力强、管理好、信誉度高的企业，实现资金有效配置，促进企业快速健康发展。二是政府金融部门、各级工商联组织和商会组织应积极发挥各自的优
势，搭建破解中小企业融资难的平台，以组织银企对接会等有效方式使企业项目、产品、需求等直接与银行见面，不断在企业和银行之间提供信息服务，为金融机构服务地方发展提供条件。三是进一步减少行政审批事项和环节，建立为中小企业提供各种服务的社会服务体系，为中小企业融资创建一个良好的社会服务环境。四是切实减轻企业的税费负担，促进中小企业轻装上阵、良性发展。
（二）以中小企业信用担保体系建设为重点，搭建银企合作平台
一方面，鼓励商业银行把扶持中小企业解决融资难题作为重点，发挥商业银行支持中小企业的重要作用。另一方面，应加快信用担保体系建设。首先，鼓励大公司、大集团投资担保机构，通过财政注资、社会融资、引进外资等多种渠道，采取多元化、多形式、多层次组建融资担保机构，扩大担保机构规模，增强担保机构实力。其次，对由政府主导建立的担保公司进行整合，增强其实力。同时，支持民营企业设立商业性或互助性信用担保机构，建立中小企业信用担保资金和区域性信用担保机构，为中小企业提供更加有效、方便的融资服务。也可以通过若干个中小企业进行融资联盟，建立互保体制，互为担保。政府应当加大对担保机构的政策支持力度，在市场准入、税收、业务指导、人员培训、运行监测、风险警示等方面提供支持，促进担保机构规范有序发展。同时，为夯实信用担保体系的基础，还必须解决企业的信用状况和银企的信息不对称问题，建立一个以政府主导，中小企业管理部门、金融监管部门及金融机构、市县（区）担保协会、担保机构、受保企业等各方参与，具有数据支持、业务监管、征信查询、风险控制和融资服务作用的开放性中小企业信用担保信息系统。
（三）创新融资服务体系，进一步促进中小企业融资渠道多元化
改变过去以间接融资模式为主，鼓励中小企业到资本市场上直接筹集资金，实行证券融资与银行贷款并举，形成符合不同企业、不同阶段发展需要的投融资体系。一是鼓励更多的民间资本兴办金融机构。支持民间资本，以入股方式参与商业银行的增资扩股，参与农村信用社、城市信用社的改制；
鼓励民间资本，发起或参与设立村镇银行、贷款公司、信用担保公司，积极探索和建立适合中小企业发展的多元化金融服务体系。二是大力推进中小企业的上市步伐，让更多的中小企业能直接利用资本市场特别是创业板上市融资，鼓励有较强实力的中小企业到境外国外股票市场上市，进行国际资本市场融资。同时支持金融机构开展中小企业贷款证券化试点，为中小企业构建多元化的直接融资渠道。三是积极发挥全省产权交易市场的作用，使中小企业在产权交易市场挂牌上市。四是借鉴在北京、深圳开展集合发债的做法和经验，为中小企业联合发行债券、募集资金。五是发展风险投资基金，促进高技术企业成长。六是鼓励中小企业开展合法的民间融资。对于中小企业来说，在发展初期，非正式金融市场所起的作用往往高于正式的金融市场。要借鉴浙江的经验，鼓励我市中小企业开展合法的民间融资。当然，政府要对民间融资活动予以规范，最大限度降低金融风险。此外，融资租赁、硬件经营租赁、产品融资、期权和股权融资、存款融资、专利权、吸引权益性融资等也是中小企业融资有效途径。
（四）提高企业自身素质，增强融资能力
一是注重信用建设，树立良好的企业法人形象。要着力提高企业的信用等级，切实做到有借有还、按期还贷，杜绝不良信用记录；
加强与银行及其他金融机构的联系和沟通，使银行及其他金融机构对企业的经营环境与前景有足够的信心。二是提高企业的核心竞争力。中小企业的信用不仅包括企业偿债能力和偿债情况，而且还包括企业的产品质量、品牌、市场前景、管理理念以及营销方式等方面。只有经营稳定、产品有市场、有技术、符合国家产业政策、经营团队信誉良好的中小企业，银行才最愿意提供贷款。因此中小企业必须持续锤炼内功，加大技术创新、制度创新、管理创新、文化创新，实行转型升级，不断增强市场竞争能力、赢利能力和抗风险能力。三是加强内部管理，规范企业财务制度。要积
极稳妥地推进企业产权制度改革，规范公司治理结构。以此为基础，自觉规范自身经营管理行为，建立健全财务、会计制度，提高企业财务状况的透明度和财务报表的可信度；
要引进优秀管理人才，降低经营风险。四是应根据自身的行业、区域特点建立合适的组织模式。既可以与大企业联合，同其形成协作配套关系，也可以在中小企业之间开展联合，组成中小企业联合体或企业集团，增强抵御风险的能力。
襄城县中小企业融资服务情况调研报告
中小企业是国民经济的重要组成部分，在活跃经济、扩大就业、增加税源等方面都发挥着越来越重要的作用。中小企业融资困难的现象，是社会主义市场经济转轨过程中各种制度和体制矛盾在资金供求市场上的集中表现，融资难问题已成为制约中小企业发展的“瓶颈”，要实现我县“工业强县”总体目标，解决中小企业融资服务已是当务之急。
一、我县中小企业融资现状
（一）不断完善信用担保体系
建立中小企业信用担保体系是政府综合运用市场经济手段和宏观调控措施的成功典范, 是变行政干预为政策引导的有效方式, 是重塑银企关系、强化信用观念、化解金融困难和中小企业融资困境的重要手段。
我县担保公司和小额贷款公司从无到有，从弱到强，历经几年逐步发展。2008年，我县成立了第一家融资担保公司—襄城县鑫源中小企业信用担保有限公司，2009年，经河南省工业和信息化厅批准成立了首家小额贷款公司—襄城县首山小额贷款有限公司，成为全省首批54家小额贷款公司之一。截止2010年底，我县经省工业和信息化厅批准设立的担保公司有四家，小额贷款公司有三家，分别是：襄城县鑫源中小企业信用担保有限公司，注册资金2105万元；
襄城县恭鑫担保有限公司，注册资金3000万元；
襄城县融源投资担保有限公司，注册资金3000万元；
襄城县广通投资担保有限公司，注册资金3000万元；
襄城县首山小额贷款有限公司，注册资金5000万元，襄城县创业小额贷款有限公司，注册资金3000万元；
襄城县颖丰小额贷款有限公司，注册资金2000万元。
（二）加强与金融部门的合作，构建政银企平台
一是成立了由县财政出资控股的襄城县鑫源中小企业信用担保有限公司，积极为中小企业融资服务，并与农业银行襄城支行、襄城县农村信用社和许昌银行襄城支行建立了长期合作关系。二是积极为河南省中小企业产权交易市场试点工作推荐预选企业和担保机构，为各类中小企业的产权、股权、债权等提供交易平台，从而推动产业结构升级调整，有效缓解中小企业融资难问题。通过认真筛选，推荐了黄洋铜业有限公司、河南舒莱卫生用品有限公司和襄城县鑫源中小企业信用担保有限公司为首批产权交易市场试点企业。三是组织企业参加第六届APEC中小企业技术交流展览会，结合我县产业特点，积极推荐具有自主知识产权的中小企业参会参展，同时认真收集、筛选符合国家产业政策、科技含量较高、投资规模大、市场前景好的各类项目在会上洽谈对接。四是组织推荐企业参加中小企业助推中原经济区建设高峰论坛、省、市、县组织的银企推介会，积极向银行推荐我县优质企业项目。
（三）采取多种措施，缓解中小企业融资难问题
为解决我县的中小企业流动资金、技改资金紧张的矛盾，我们积极运用现有的融资担保公司、国家相关政策性扶持资金等，帮助企业开辟融资渠道，彻底缓解中小企业融资难问题。
一是利用现有的融资担保公司和小额贷款公司，积极为企业提供融资担保服务。截止目前，襄城县鑫源中小企业信用担保有限公司已累计为企业提供担保资金4550万元，襄城县恭鑫担保有限公司累计对外担保210万元，襄城县首山小额贷款有限公司累计对外贷款2700万元。
二是积极组织企业申报技改项目，缓解企业技改资金紧张难题。我们积极利用国家的相关扶持政策，为符合条件的企业申报国家扶持资金。经过几年来的努力，我县在技改资金申报方面取得了前所未有的成绩：2009年，襄城县超凡纺织有限公司于获得国家无偿政策性技改资金支持92万元，成为我县首家、许昌市唯一一家享受到国家专项扶持资金的企业；
2010年，黄洋铜业有限公司获得国家无偿政策性技改扶持资金112万元，河南万杰食品机械有限公司获得河南省52万元无偿技改资金，这对企业的发展起到了很大的推动作用。
三是采取开展银企合作，为企业开展融资服务。积极组织企业参加省、市、县组织的银企洽谈会，协调许昌中行、许昌市商业银行等为舒莱卫生用品、黄洋铜业、冠宇针织等企业融资2000余万元。
二、我县中小企业融资存在的问题及原因分析
造成中小企业融资困难的原因是多方面的，既有企业自身的原因，又有商业银行管理制度方面的原因，同时也存在政策缺失、信用体系建设不完善等多方面因素。
（一）政策政府方面原因
1、政策偏重指导，可操作性不强。虽然近年来国家先后实施了《中华人民共和国中小企业促进法》、《关于鼓励支持和引导个体私营等非公有制经济发展的若干意见》、《国务院进一步促进中小企业发展的若干意见》等有利于中小企业发展的政策法规，但这些政策偏重于指导，可操作性不强，仍然没有解决或缓解中小企业的融资难题。
2、政府对中小企业进行服务的意识有待进一步提高。例如一些中小企业向银行申请贷款时，银行在为企业办理贷款业务时，需要企业提供贷款所需的一些由政府部门出具的房产、土地等的评估证明，银行只有在手续齐全的情况下才能向企业发放贷款，但是由于一些政府部门在对待中小企业时，服务意识不强，在为企业办理时相关手续时，存在不规范、不透明的现象，个别工作人员会找各种理由来敷衍，搪塞前来办事的企业，影响企业的取得银行需要证明的时间，对企业进行贷款造成不必要的阻碍和影响。
（二）金融机构方面的原因
1、贷款权限上收，银行趋大避小。由于中小企业效益低，稳定性差，风险较大，出于利润最大化和降低风险的双重追求，银行在贷款投放上趋大避小是必然的。
2、商业银行信贷制度改革有些矫枉过正，内部权责不对等，致使我县部分金融机构宁肯采取保守的信贷政策。历史上，各商业银行或多或少都有一些无法收回的中小企业贷款，形成了一些不良资产，而一些中小企业也在银行部门留有不良的“信用记录”，商业银行特别是四大国有商业银行对放贷的条件极其严格，个别银行工作人员甚至出现追求“零风险”的思想。此外，商业银行内部信贷责任追究制度日益强化也导致一些基层业务人员存在“不做不错”的“恐贷”心理，即使在权限以内也不愿意放贷。
3、社会信用体系建设不完善。随着我国市场经济的深入发展，我国正逐渐步入以信用交易为主导的“信用经济时代”，市场经济就是信用经济。然而当前，我县社会信用信息体系还不完善，缺少一个被金融机构和民营企业普遍接受认可的中介性质的信用评估机构，中小企业信用信息的收集和分享难以实现，导致一些中小企业资金用途的真实性、合法性不被商业银行认可。
（三）企业自身原因
1、经营风险高，实力尚不足。我县中小企业不少采取家族式管理模式，重大决策多是企业法人代表一人说了算，缺乏科学决策体系。且多数中小企业规模较小，设备工艺落后，产品科技含量低、附加值比较低，在产业分工中一般处于底层，没有形成自己的核心竞争力，经营中不确定因素多，抵御风险能力差，容易受经济波动的冲击。尤其是那些历史时间较短、资本金较少、信贷记录少的中小企业，银行有充足理由对其实施信贷约束。
2、财务信息透明度低。这是中小企业先天性缺陷。首先，中小企业的财务信息是内部化的，通过一般渠道很难获得。其次，财务管理制度不健全，财务报表不规范，真实性差，有的甚至不存在。第三，相当数量的中小企业还没有与银行建立起长期的合作关系。上述情况造成银行和企业财务信息严重不对称，致使银行不能准确把握贷款对象的还款能力，无法监督企业借款的投向，降低了银行信贷的积极性。
3、大部分企业缺乏合适的抵押、质押物。目前金融机构基本是选择土地和厂房作为抵押物，但我县大部分的中小企业存在着土地、厂房等证件不全的问题，这些沉淀在土地“实际上的
固定资产”却不能成为活钱，不能在中小企业向金融机构贷款过程中起任何作用。
4、中小企业缺乏主动适应商业银行对财务制度的合理要求的意识，财务审计部门也没有发挥信用中介的监督作用。毫无疑问，准确反映企业盈利能力的规范的财务报表是商业银行必须考虑的因素。但是，我县相当一部分中小企业没有认识到这是商业银行规范化管理的客观要求，没有主动配合银行提供准确、规范的报表，没有认识到建立企业财务信用的重要性，分别对税务、银行等不同部门提供不同的报表，“多本帐”现象使得商业银行等金融机构不相信中小企业财务报表的真实性，导致了金融机构对中小企业的信任危机，增加了中小企业的融资难度。
三、进一步完善我县中小企业融资服务体系建设的对策建议
（一）充分发挥政府的引导作用，进一步加大对中小企业的政策扶持力度。一是设立襄城县中小企业发展专项资金，集中力量，统一安排，专项用于中小企业贷款贴息、担保风险补偿等，增强企业应对金融危机的能力；
二是建立银企信息沟通渠道和交流平台，规范融资服务业的收费和服务行为，为中小企业融资提供良好的融资环境；
三是加大对信用环境整治，对诚信企业予以政策优惠，对逃废债务行为进行严厉打击。
（二）银行等金融机构方面应树立服务意识，简化业务程序，提高服务质量和效率。在保证贷款质量的前提下，各家银行应适当简化贷款手续，减少审批环节，完善适合中小企业特点的授信制度，积极开展信用贷款业务。授信制度在大型企业中得到了普遍运用，而中小企业被授信，这就要求银行对中小企业进行深入的全面的了解，对那些信誉好、有发展前景的中小企业不拘一格的授信。企业不需要财产抵押和担保，凭自身信誉即可得到银行贷款，是壮大中小企业发展的有效形式。
（三）鼓励发展担保贷款机构，健全中小企业融资担保体系。利用民间担保贷款机构为企业和银行搭建桥梁，降低银行放贷风险、缓解企业融资难，推动我县中小企业信用体系建设健康发展。同时要积极鼓励企业之间通过资本联合，组建新的担保机构和行业协会，探索融资租赁等新的融资手段，多形式、多渠道为企业提供更多融资服务。
（四）由政府牵头，加大对中小企业的投入，利用我县民间资本，引导社会资本充实担保机构资本，扩大其规模。同时，鼓励现有担保机构机构间的兼并组合，进一步做强做大担保机构。规模大了，担保机构在银行的信用自然得到提高，谈判地位也会相应得到提升。从而愿意与担保机构合作，为中小企业进行融资的协作银行数量自然会多起来，而担保机构的业务数量也会增多。积极推动对于中小企业的经营服务创新和体制机制的创新，建立适合中小企业需求的多层次的金融服务体系，推动各金融机构把对中小企业贷款倾斜作为优化信贷资产结构的一个具体举措，加大授信力度。
（五）增强中小企业的内在实力，树立良好的外在形象和信誉。组织引导全县中小企业在今后的生产经营活动中：一是要健全财务管理制度，严格按照会计法规和商业银行要求，建立全面、准确、真实的财务制度，定期向相关各方提供全面准确的会计信息，增加企业信息的透明度，提高企业的“信用形象”。二是要及时还本付息，主动消除金融机构对中小企业存在的误解和偏见，逐步建立和提高金融机构对本企业的信用记录，树立守信用、重履约的良好外在形象。三是要保持合理的贷款水平，制定有效的应收账款管理制度，加快资金回笼与周转，提高企业资金管理利用水平。四是要转变观念、提高管理水平，主动了解、适应商业银行等金融机构的信贷政策，增强与金融机构的沟通与联系，实现融资信息的互动。五是要不断增强企业的自身竞争力，加大新技术新产品的研发和引进力度，不断推动技术更新和产品结构升级，培育名牌产品，提高市场占有率。对不符合国家产业政策的企业和落后淘汰的产品坚决退出市场，创新企业经营理念。
关于中小企业融资难情况的调研报告
关于中小企业融资难情况的调研报告
根据省政府领导的意见，我委组织专题小组就目前中小企业融资难的课题，先后赴宣城、马鞍山、滁州、六安等市开展了调研。现将调研中了解的情况和几点建议汇报如下：
一、中小企业融资存在的困难和问题
近年来，全省各地以科学发展观统领全局，掀起了新一轮的创业热潮，经济持续保持，较好的发展态势。随着结构调整的深入，中小企业对全省经济增长所做贡献逐年增加，仅宁国市的民营中小企业就创造了近80％的国内生产总值、81％的工业增加值、90％的社会销售总额、71％的税收和100％的出口总值，提供了九成以上的社会就业。中小企业已经充当了县域经济增长的引擎，激发了经济活力，改善了经济布局，在促进劳动就业、维护社会稳定、增加财政收入等方面都发挥着越来越重要的作用。中小企业所具有的独特功能和发展潜力，已引起了各级政府前所未有的重视。但是，由于体制、机制和政策等因素的制约，银行贷款投放与中小企业旺盛的资金需求的供需矛盾日益显现，而绝大多数企业的融资以银行贷款为主，融资渠道单一，直接融资比例较低。目前县域经济已占据我省经济总量的半壁江山，但县域贷款余额仅占全省的四分之一，金融机构贷款的投放严重不足，不但制约着经济的发展，也使银行自身丢失了一大块
1 / 7 有效的信贷需求。中小企业融资难问题较为突出，其成因主要表现在以下三方面：
(一)从金融机构方面看
一是由于国有商业银行处于向市场化和商业化转型中，为防范金融风险，银行转向了大企业、大城市的发展战略，机构撤并，贷款权上收，造成分布在县域的中小企业信贷服务大量收缩，如旌德县2002年以来，银行对小企业的信贷多年处于(2亿元上下)低位徘徊。二是现有股份制商业银行、城市商业银行和农村信用社也“嫌贫爱富\"，更关注与国有银行争夺大企业客户，弱化了对中小企业的信贷服务。三是金融体制“双轨变革”产生的所有制歧视，使得大量的中小企业难以获得更多的信贷支持。四是现行的风险防范机制和责任追究机制要求过高过严，造成的“恐贷症”宁愿牺牲市场，也决不能出现风险，严重影响了向中小企业放贷的积极性。如一个工商银行市级三类行，仅有1000万元的贷款额度，且只能接受出让方式的土地、房产作为抵押，期限最高为1年，难以满足中小企业的资金需求，加上申请贷款的程序过于烦琐，耗时长，企业获得信贷融资隐性成本高。五是金融市场开放和金融工具创新相对滞后于企业发展需求，票据市场、应收帐款融资、保理以及融资租赁等主要面向中小企业客户的融资服务还不够发达等等。
(二)从中小企业方面看
2 / 7 调研中了解到，基层70％以上的中小企业感到．企业发展流动资金不足，贷款愿望迫切，但贷款满足率达不到20％。一些企业为了自救不得不向民间借贷或求援于亲友，而民间借贷的高利率，又加增加了企业的负担，采取内部集资的办法，范围和资金量也极为有限。不少企业无奈只得压缩产能，缩小规模，以维持周转。如旌德县一玻纤制品公司因缺少2个月140万元的周转金，1000万元的订单只能减半接签。缺乏银行信贷支持，中小企业在困境中求发展，极为艰难。
主要原因：一是抵押能力不足。由于多数银行目前只接受产权明晰(出让土地、房产等)的抵押，且抵押物价值变现折扣率不够灵活，而大多中小企业由于资产小，符合抵押、担保条件的资产不足，最终取得的贷款远远满足不了企业的需求。二是财务管理不规范。中小企业普遍存在“以单代帐\"、“帐外经营”、“现金结帐\"的现象，信息不透明，银行难以全面掌握企业财务的真实情况，从而影响银行的贷款决策。三是中小企业资产规模小，资金能力弱，发展前景不确定，市场淘汰率高于大型企业，银行从资金的效益和安全性出发，放贷极为谨慎。四是历史上曾出现的中小企业多头开户、无效担保以及不按期还贷等现象，特别是国企改制中的承债式改制企业，仍存在未清偿或未落实原有银行的债务，甚至恶意逃废债务，在企业和金融机构之间产生了信用
3 / 7 危机。外来投资新企业，与银行需建立新的信贷关系，取得受信也要有个过程。五是中小企业与金融机构缺乏沟通，不了解银行一些新的融资产品和融资渠道，也不能很好地研究并有效地利用国家财税、金融、产业、贸易等优惠政策为自身服务等等。
(三)从融资服务体系方面看
目前担保事业刚刚起步，担保合作金融环境不很乐观。由于银行体制所限，积极性不高，担保机构寻求银行合作有一定的难度。各地相继成立的一些担保机构，但由于地方财力有限，规模小、能力弱，担保体系也不很完善，服务滞后，满足不了企业贷款担保需求。各地无论是国投公司还是担保中心，多以政府信用为代价，而中小企业本身存在的风险也构成了政府财政的潜在风险，担保的风险补偿机制有待建立健全。
二、缓解中小企业融资难的几点建议
为缓解中小企业融资难问题，各地都进行了积极的探索，如霍山县委、县政府专门成立了上市领导小组，全力推进优质企业上市。同时，积极推进金融改革，XX年成功组建了全省县级第一家农村合作银行，先后得到了五家金融机构的大力支持，在全省率先取得了国家开行开发性金融合作试点，争取了1．9亿的贷款，并筹备成立全省第一家乡村银行，力争纳入银团联合贷款和新农村农户扶持贷款等方面的
4 / 7 试点；
入选了进出口银行三个试点县；
成立了徽商银行霍山支行；
加入了省担保集团再担保体系；
争取了光大银行1500万美元的风险投资。许多市县充分利用农村信用联社贷款审批政策宽松的有利条件，积极扶持，壮大存款规模，为中小企业争取更多的贷款支持。马鞍山市有的银行为提高审批效率，创新业务简化流程，采取审贷会方式将评级、授信工作一次性解决；
在全省率先办理了仓单质押短期贷款；
在目前担保公司合作门槛较高的情况下，采取由担保公司提供附加担保的形式，进一步拓宽中小企业信贷业务领域等等，各地还有许多经验值得推广。据此，我们建议：
(一)充分发挥政府的指导作用，进一步加大对中小企业的政策扶持力度。一是根据财力出台务实的财政金融政策，如在财政预算中安排用于专项扶持中小企业发展的资金，建立为中小企业贷款的担保、贴息；
对符合国家产业政策、产品科技含量高、市场前景好的成长型中小企业在财税政策上予以更多的优惠政策。二是建立一定规模的中小企业贷款风险准备金；
设立面向中小企业下岗职工和失业人员创办企业的创业基金。三是为中小企业融资提供良好的环境，建立银企信息沟通渠道和交流平台。四是打造良好的信用环境。对守信企业给予贷款抵押收费和税收上的鼓励政策，组织银行、政法部门联动配合，严厉打击逃废债行为。五是完善社会服务体系，规范中介机构行为。
5 / 7 (二)充分利用我省农村信用联社现有的信贷优惠政策，鼓励各地努力壮大农村信用社的存款规模，必要时可采取一定的行政措施，挖掘潜力，最大限度地增强对中小企业的信贷支持。
(三)大力发展民营担保公司，健全中小企业融资担保体系。创造境松环境，鼓励企业之间通过资本联合组建新的担保公司以及行业协会组成的互助担保公司，多形式、多渠道地为企业提供更多的融资服务。
(四)积极为中小企业进入直接融资市场创造条件。逐步引导企业通过股份制，股份合作制、兼并收购及公司上市的形式筹集资金，探索集信贷、融资、租赁于一身的租赁融资等新的融资手段，进一步拓宽企业的融资渠道。
(五)推进现代企业管理制度，提高中小企业整体素质。进一步抓好产业结构和资本结构调整，提高企业自身积累能力，建立健全中小企业的信用体系。指导企业加强对国家宏观经济政策和金融政策的研究，帮助企业获得银行和社会的更多支持。
(六)促进商业银行深化改革。在立足防范金融风险的前提下，适当下放对中小企业流动资金贷款审批权限，调整信誉评价标准和风险评估标准，确定合理的授信额度，给基层行适当的信贷调控余地，增强贷款业务的主动性。进一步简化审批环节，创新管理机制和业务品种，适当调整再贴现、
6 / 7 再贷款额度，增强中小企业的支持能力，实现银企良性互动，互利共赢。可以考虑设立专门的中小企业信贷机构，有针对性地出台优惠政策，增加中小企业贷款计划，适当降低贷款利率，提供中小企业技术创新专项贷款、贴息贷款等。
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今年以来，由于受国际、国内经济大环境的影响，我国中小企业的发展遇到了前所未有的困难，我市的中小企业也存在不同程度的问题。为认真贯彻中央、省、市关于支持中小企业发展的一系列精神，切实摸清全市中小企业发展中的资金现状，更好地发挥工商行政管理部门在动产抵押登记中的职能作用，破解中小企业“融资难”问题，推动中小企业的持续健康发展，确
保全市经济增长，今年9月中旬至10月中旬，**市工商局就全市中小企业动产抵押担保融资情况组织了一次大范围的调查。
一、调查的方式、范围和内容
此次调查是自1995年实施《担保法》、2007年实施《物权法》、**市工商局开展动产抵押登记工作以来第一次大范围的调查。调查以分（市）局为单位，工商所参与。主要以发放问卷为主，同时各分（市）局召开了部分企业和金融机构、担保机构参加的座谈会，市局合同处会同分（市）局合同科、有关工商所对一些企业进行了走访。调查范围覆盖全市13个区（市）（含保税区）、乡镇，其中五市、城阳、崂山占75%，市内四区占25%。调查内容包括企业基本情况、企业融资现状、企业动产抵押担保融资状况、法律政策掌握情况和有关建议五个方面，共38个问题198个选项。其中有三分之二为单选，三分之一为多选。调查共发放问卷590 份,收回问卷491份,回收率83.2%,实际有效问卷400份。
二、调查的基本情况
（一） 企业的基本情况
被调查的400家企业中，从企业发展所处的阶段看，属成熟阶段（10年以上）的63家，成长阶段（6-10年）的248家，创业和起步阶段（3-5年）的89家，分别占15.8%、62%、22.2%。从企业类型看，私营292家，国有13家，集体21家、混合所有制7家、外资56家、其他类型11家，分别占73%、3.3%、5.3%、1.8%、14%、2.7%。从企业规模看，中型企业97家，小型企业 303家，分别占24.2％和75.8％。从所属行业看，以工业（含制造业）为主303家，占75.8％，其次分别是批发零售业46家、建筑业28家，农、林、牧、渔业10家、其他13家，分别占总数的11.5％、7％、2.4%、3.3%。
2007年，销售额在500万元以下的152家，占38％；
500-1000万元的53家，占13.3%；
1000-3000万元的62家，占15.5%；
3000万-1.5亿元的86家，占21.5%；
1.5亿-3亿的47家，占 11.7%。
2007年，利税在50万元以下的230家，占57.5%；
50-100万元的56家，占14%；
100-300万元的47家，占11.8%；
300-500万元的30家，占7.5%；
500-1000万元的11家，占2.7%；
1000万元以上的26家，占6.5%。
（二） 企业融资状况
企业资金的主要来源排在第一位的是内部积累，约占85%，第二位是银行、信用社贷款，第三位是民间或中介机构借贷。96%的企业近年来资金缺口普遍较大，95%的企业有融资需求，其中需求在100万元以下的151家，300-500万元的123家，500-1000万元的63家，1000万元以上的57家。这些资金需求的主要用途依次是：扩大再生产、维持正常生产，技术研发和更新、将产品推向市场。除上述原因外，有少量企业既有维持正常生产的需要，也有偿还银行贷款和企业拖欠问题。
目前，企业选择贷款银行，市区主要是四大国有银行，其次是招商、交通、华夏等股份制银行，而四大国有银行排序是农行、建行、工行、中行。农村主要是农村信用社和少量地方股份制银行，如深发、浦发、民生。有少数企业通过担保公司贷款。被调查企业，近3年来获得的银行贷款分别是：
50万元以下的113家， 50-100万元的41家， 100-500万元的55家， 500-1000万元的42家， 1000万元以上的82家。在这些企业中，以外资企业居多，其中贷款1000万元以上的32家，占贷款在1000万元以上82家的39%。贷款企业中， 能100%及时还贷的有298家，还贷率在90%以上的10家，80%以上的17家，70%以上的10家，有近60家企业还贷率只能达到50%。目前企业在向银行贷款所遇到的问题依次是：抵押不足、贷款利率高、找不到担保机构或担保人、企业规模小无银行授信等级、抗风险能力弱。由于担保机构费用大，被调查企业中有84家是通过担保机构融资，占21%。当前，造成企业融资难的主要原因依次是：金融机构对中小企业的政策歧视、政府扶持不够和企业自身原因。
（三） 动产抵押担保融资状况
对动产抵押这种担保融资形式，有56%的企业完全不了解，29%的企业略知，只有15%的企业了解。近三年企业担
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